Введение
Издательство Инфо-ДВД
Внутри Инфо-ДВД
Карьера в Инфо-ДВД


«Рядовой вкладчик»

В последнее время большинство россиян стали относиться к банковским вкладам как к простому, надежному, но все же малоэффективному способу спасти хоть что-то от инфляции. Положил денежки в банк и забыл о них на год или полгода. По истечении срока пришел и забрал причитающееся.

ПИФы и игра на фондовом рынке не дают стопроцентной гарантии. Но это вовсе не означает, что не следует ничего предпринимать и, сидя на кухне, без всякой для себя пользы поносить правительство за то, что оно никак не может справиться с инфляцией. Лучше потратить некоторое время на изучение тех инструментов, которые при относительно меньших рисках дают неплохие доходы. Это повышенные процентные ставки по депозитам, драгоценные металлы, мультивалютные вклады, паи общих фондов банковского управления (ОФБУ) и т.д.

По данным Росстата, инфляция в России в феврале 2008 года составила 1,2%. Если учесть, что в январе она была 2,3%, то в первые два месяца нового года индекс потребительских цен оказался в интервале 3,5%. Это больше чем за первые два месяца 2007 года, когда инфляция составила 2,8% (1,1% в январе). А посему эксперты сомневаются, что правительству и Центробанку удастся удержать ее по итогам 2008 года в планируемых 8,5%. Ведь в 2007 году, когда цены росли не такими темпами, она составила аж 11,9%.

Тем не менее аналитики говорят, что именно сейчас лучшее время для того, чтобы открыть банковский депозит. В связи с проблемами на мировом финансовом рынке российские банки потеряли возможность занимать дешевые деньги на Западе и поэтому обратились к средствам населения, повышая ставки по вкладам. По оценкам ряда экспертов, до осени понижение ставок не планируется. Многие эксперты говорят об углублении кризиса ликвидности на западных рынках, так что российские банки перестраховываются и диверсифицируют с помощью вкладов каналы формирования своих ресурсов. К тому же с 4 февраля была увеличена до 10,25% годовых ставка рефинансирования Центробанка, что говорит о том, что в первом полугодии тенденция повышения процентных ставок коммерческими банками сохранится.

Конкуренция за вкладчика между банками тем временем растет. Причем "голод" побудил развивать депозитные продукты, в том числе и те коммерческие банки, которые до этого в основном занимались кредитной розницей. Не случайно, по данным Агентства по страхованию вкладов (АСВ), по итогам прошлого года увеличение депозитной базы у средних и мелких банков (которые не входят в топ-30) составило 52%, а у лидеров рынка прирост составил всего 33%. Количество вкладов на сумму свыше 400 тысяч рублей выросло на 33%, а депозиты, превышающие 100 тысяч рублей, прибавили в прошлом году 35%.

По данным Центробанка, вклады в рублях за 2007 год выросли более чем на треть, тогда как доля депозитов в иностранной валюте за год снизилась на 3,6% и составила 12,8% в общем объеме. В целом же, по данным Банка России, объем вкладов физических лиц в 2007 году вырос на 37,7%, достигнув 5,1 трлн. руб.

Впрочем, если вы не доверяете на 100% ни одной валюте, можно открыть мультивалютный счет в банке, чтобы конвертировать средства из одной в другую. Точнее, это не один, а сразу несколько счетов в разных валютах. Дело в том, что по закону банковский счет может быть открыт только в одной из них. Правда, эта услуга еще недостаточно развита, так как предполагает наличие суперактивного вкладчика, постоянно следящего за курсами валют и своевременно перетряхивающего "копилку". А таковых мало.

Продвинутые инвесторы скорее пойдут искать счастья на фондовый рынок. К тому же техническое оснащение по дистанционному управлению счетами оставляет желать лучшего, так что для каждой конвертации придется наведываться в офис банка.

Банкиры, как правило, требуют наличия неснижаемого остатка и предусматривают минимальный порог по сумме для открытия вклада. Да и переводят валюты по курсу банка, который выше на 0,2-0,5% того, что устанавливает Центробанк. Так что на этой разнице можно и потерять. Впрочем, в период нестабильности на валютных рынках, когда курсы валют скачут, можно выиграть.

Лучший вариант - когда банк не ограничивает в договоре количество конвертации части или всех средств и разрешает частичное снятие денег со счета и его пополнение. Также обратите внимание на то, чтобы комиссия за открытие и обслуживание счета не взималась.

Мультивалютный вклад в основном банкиры предлагают открывать в трех "традиционных" валютах: рублях, евро и долларах. Хотя встречаются и английские фунты стерлингов, швейцарские франки, японские иены, австралийские и канадские доллары и т.п.

Впрочем, можно открыть вклад в одной из этих валют. В основном банки предлагают британский фунт и швейцарский франк, которые используются центробанками в качестве одной из резервных валют. За 2007 год курс фунта по отношению к доллару США вырос на 3,4%, франка - почти на 10%. Однако открыть депозит в экзотической валюте предлагают пока единицы. К тому же ставка оставляет желать лучшего: 1-5% годовых в швейцарских франках и 2-10% в фунтах в зависимости от срока и суммы. По сравнению с ними даже вклады в долларах выглядят более предпочтительными. К тому же если франк будет укрепляться относительно доллара на 1,5% в год, то фунт, наоборот, начнет терять до 2,6% в год.

Инвесторы ломают голову - куда же податься, чтобы не проиграть. Да, ставки по "традиционным" депозитам сегодня вполне привлекательны. Некоторые особо рьяные банки в погоне за вкладчиком подбираются к ставке 14-15% годовых в рублях (вместо 9-9,5%) и 11-12% (вместо традиционных 6-8%) в долларах и евро. Банкиры даже готовы разрешать клиентам без потерь снимать деньги со счета, предлагают капитализацию процентов, подарки и т.п. Но все же инфляция, по итогам 2008 года, будет высокая. Так что вряд ли на депозитах удастся много заработать.

Поэтому многие сегодня предпочитают инвестировать, например, в драгоценные металлы. По мнению ряда аналитиков, золото, платина, серебро и палладий могут стать лучшими объектами инвестиций в текущем году на фоне разгоняющейся инфляции, слабеющего доллара, падающих фондовых рынков и проблем на рынке долговых инструментов.

Один из самых распространенных способов инвестирования - обезличенные металлические счета. За последние два месяца россияне открыли их почти в три раза больше, чем за аналогичный период прошлого года. Банковский счет привязан к котировкам драгоценных металлов на мировом рынке. То есть "на руки" золото вкладчик не получает.

Россияне активно инвестируют в драгоценные металлы и другими способами - покупая украшения. Дело в том, что, несмотря на мировой рост цен на "презренный металл", некоторые наши магазины торгуют еще по меньшим ценам (на 20-30%). Продавая "старый" товар, закупленный в середине прошлого года. Впрочем, в ломбарде металл принимают на вес, и фактически стоимость этого золота в украшении обойдется вам в два раза дороже (учитывая НДС, стоимость производства изделия, наценки и т.п.). Некоторые покупают инвестиционные монеты из драгметаллов. Правда, и тут обратно банкиры их покупают, как правило, на 20-40% дешевле, чем продавали. К тому же при продаже монет взимается подоходный налог в размере 13%. А при покупке золотых слитков придется заплатить НДС в размере 18%.

Согласно опросу фонда "Общественное мнение", треть респондентов хотели бы инвестировать средства в рынок недвижимости. Вкладывать свободные деньги в депозиты в банк с госучастием намерены 18% опрошенных, в собственный бизнес - 10%, в покупку акций - 6%, золота - 5%, вклады в коммерческий банк предпочтут 4% опрошенных, покупку паев ПИФа - 2%, а государственных облигаций - 1%.

В период мировой нестабильности инвесторы предпочитают класть все яйца не в одну корзину, а в разные: ПИФы, облигации, недвижимость, депозиты, металлические счета, валюты государств, экономика которых устойчива к нынешним мировым потрясениям (например японская иена), даже в произведения искусства. Впрочем, для этого нужно много денег, да и распознать незрелом художнике будущего всемирно известного мастера почти невозможно. Чего нельзя сказать, например, о других инструментах.

С паевыми инвестиционными фондами (ПИФами) россияне уже более или менее знакомы. Однако на рынке появились новые инструменты. В частности, общие фонды банковского управления (ОФБУ). Первые вкладывают деньги в смешанные в различных пропорциях отечественные акции и облигации и ценные бумаги определенных секторов отечественной экономики (электроэнергетика, металлургия, госкомпании, телекоммуникации и т.п.). ОФБУ предоставляют дополнительные возможности вложения во фьючерсы на нефть и драгметаллы, инвестиции в отрасли мировой экономики и фондовые рынки не только России, но и самых разных стран (от Китая до Бразилии).

К примеру, по итогам прошлого года среди ОФБУ 31% фондов перекрыли инфляцию, в то время как среди ПИФов таких было 23%. По итогам января по открытым фондам (из которых деньги можно изъять в любой день) ОФБУ (в основном инвестировавшие в драгметаллы) заняли по доходности первые 4 места. Рост - от 9,53% до 7,49%. Замыкающий пятерку лучший из ПИФов вырос на 6,59%.Процедура вхождения в ОФБУ практически ничем не отличается от ПИФа. Однако надо помнить несколько правил: вкладываться минимум на год, не паниковать (в случае падения перевести деньги в другой фонд того же банка, чтобы он не облагался платежами), не вкладывать "последние деньги" (занимая у знакомых и банков), так как гарантии успеха не существует, быть морально готовым к потерям и уметь ждать (чтобы при первой же небольшой коррекции не распродать с испугу за бесценок все свои паи).

Кстати, появился и новый способ зарабатывания на нестабильности. Это индексный депозит - срочный вклад, ставка по которому привязана к рыночным показателям. Это цены на нефть или драгметаллы, курсы валют, индексы РТС или ММВБ. Ставка по депозиту формируется из 2 составляющих: минимальная фиксированная и дополнительная индексная. И хотя риск здесь достаточно велик, многие российские инвесторы уже поняли, что рисковать можно, но надо это делать с умом.

Объем привлечения средств в ПИФы в январе превысил 600 млн. рублей. Инвесторы правильно сделали, как считают многие аналитики. Ведь наш рынок недооценен. РТС доберется до конца 2008 года до 2600-3000 пунктов (ожидается подъем капитализации российских компаний). Впрочем, если последствия ипотечного кризиса в США окажутся более серьезными, то те же аналитики предрекают в лучшем случае 2000 пунктов. Остается лишь ждать, следить, анализировать и быть готовым ко всему.

Опубликовано:  23 января 2010
Просмотров:      3126
Автор:                Денис Ермаков


Инфорассылка
Хотите узнать о том, как Вы можете зарабатывать в Интернете тысячи долларов ежемесячно?


Введите Ваши данные в форму и нажмите на кнопку «Да, хочу!»
Подробнее о рассылке


Обновления на сайте












Никита Королев и Анатолий Белоусов,
Группа проектов «Киберсант-Медиа»
Издательство Инфо-ДВД Все права защищены, © 2008—2019

Смотрите также: наши контакты,
ответы на вопросы, форум и другие проекты.

Позвоните нам: или оставьте заявку на обратный звонок.
Подпишитесь на миникурс:
Читайте RSS канал —