«Куда инвестировать, чтобы летом не пролететь»

Краткосрочные банковские вклады считаются практически безрисковым финансовым инструментом. Потерять деньги, конечно, можно, но лишь при банкротстве банка или неожиданном экономическом кризисе. Но подобные "катаклизмы" вполне возможно спрогнозировать на ближайшие полгода, не говоря уже о трех месяцах. Нужно только следить за новостями, а также "мониторить" изменение финансового состояния банка (все показатели есть на сайте www.aub.com.ua). И, само собой разумеется, необходимо изначально не вкладывать деньги в период резких экономических спадов и в сомнительные финучреждения.
В пользу банков говорит и наличие системы гарантирования вкладов физлиц. Если вклад не превышает 15 тыс. грн., то даже в случае банкротства банка депозит с процентами вернет Фонд гарантирования вкладов (обратите внимание: вложения в депозитные сертификаты Фонд не гарантирует. -- Ред.). В настоящее время членами системы гарантирования вкладов в Украине являются 166 банков (почти все работающие).
Процедура получения компенсации детально описана законодательством. Спустя 20 дней после того, как вкладчик обратился за вкладом и не смог его получить, ликвидатор банка обязан предоставить Фонду гарантирования вкладов (ФГВ) полный список вкладчиков-физлиц банка-банкрота. В течение месяца список будет проверяться, после чего Фонд обязан уведомить вкладчиков через СМИ о начале выплаты компенсаций вкладов. Естественно, после остановки работы банка проценты по депозитам уже не начисляются. Выплата денег должна производиться в течение трех месяцев с того дня, как вклады стали недоступными для вкладчиков. Впрочем, за компенсацией можно прийти и в течение трех лет после ликвидации банка.
На сегодня свои деньги в ФГВ получили более 70% вкладчиков скандально обанкротившихся банков "Наш банк", "Гарант", "Киевский универсальный банк" и Интерконтинентбанка. Чтобы забрать свои 15 тыс. грн. им пришлось ждать дольше оговоренного в законе срока (банкротства банков пришлись на период с 2003 года по начало 2006 года), а некоторые продолжают ждать до сих пор. Все, что сверх этой суммы, вернуть им, конечно, не удалось. Как выяснилось в ходе следствия, банки-банкроты либо практически не имели имущества, либо переводили деньги вкладчиков дружественным структурам, которые, забрав их, исчезали.

Союзы -- рушимы
Куда более рискованными вложениями считаются вклады в кредитные союзы (КС). Ставки по депозитам в них минимум на 5% выше, чем по банковским депозитам в гривне (кредитные союзы имеют право принимать депозиты только в национальной валюте). Но если учесть, что КС выдают займы за счет привлеченных депозитов и практически не ведут никакой деятельности по управлению активами, то даже такая премия не выглядит достаточной платой за риск. Рискованности инвестициям добавляет и жесткая позиция Госфинуслуг, которая часто лишает союзы лицензий. Только за последние полгода права работать на рынке лишились около 20-ти КС -- и это еще не конец. Впрочем, некоторые союзы создавались "под крылышком" у довольно крупных банков, которые по тем или иным причинам предпочитают выдавать потребительские или иные кредиты именно через КС. Так что не все уж так плохо. "Кредитные союзы имеют репутацию более рисковых финансовых учреждений, чем банки. Но процесс развития отдельных кредитных союзов показал, что их надежность не ниже надежности мелких и средних банков", -- отмечает Александр Охрименко из Укргазбанка.
Кстати, в отличие от банков, крупных скандалов с участниками кредитных союзов на рынке пока не было. "Если бы кредитные союзы были как-то замешаны в обмане вкладчиков, поверьте, мы бы об этом знали", -- уверяет начальник отдела защиты финансово-экономических интересов государства Генеральной прокуратуры Андрей Трипилка.
В случае же проблем с возвратом вкладов или начислением процентов, нужно обратиться с жалобой в Госфинуслуг. В этом случае союз-регулятор начнет проверять и штрафовать, а в особо сложных ситуациях может ввести временную администрацию и взять выплаты под свой контроль. Однако никакого гарантийного фонда вкладов КС пока не существует, и это нужно учитывать, отдавая деньги под высокие "союзные" проценты.

Колебания золота
Чуть с меньшим риском сопряжены инвестиции в золото. Правда, операции с банковскими металлами не дают гарантированного дохода. Есть, конечно, возможность приобрести золото и "положить" его на депозитный счет, но проценты по этому депозиту будут ниже, чем по денежному депозиту. По таким вкладам, кстати, также можно получить компенсацию в размере 15 тыс. грн. в случае банкротства банка.
При приобретении драгоценных металлов следует учитывать, что цену на золото диктует мировой рынок, и предсказать ее не всегда могут даже профессионалы. К примеру, большинство украинских банкиров "на крови" клянутся, что в будущем году цена на золото перевалит за $800 за одну тройскую унцию. При этом эксперты инвестиционных банков скромно прогнозируют цену "желтого металла" в пределах $650 за унцию (на 31 января текущая цена -- $646,3 за унцию).
Необходимо помнить, что в Украине рынок золота находится в зачаточном состоянии, и далеко не все банки торгуют банковским золотом. А те, что предоставляют такие услуги, не всегда принимают обратно даже свои собственные слитки. Дело в том, что возврату слитка предшествует достаточно длительная и дорогая процедура установления пробы на металл и его химического состава. Так что даже если цена на "презренный" металл оправдает ожидания, не факт, что удастся выгодно и, главное, быстро его продать. "Динамика цен на банковские металлы имеет тенденцию колебания, как в сторону повышения, так и в сторону понижения. В отдельных случаях, сумма инвестиций в банковские металлы будет уменьшаться за счет общего снижения цены на эти металлы. При этом тенденция такого снижения может быть длительной но, как правило, не бывает резкой", -- рассказывает банкир, пожелавший остаться неназванным.

Риск -- выше среднего
Инвестиции в акции и облигации -- направление весьма интересное, но для краткосрочных вложений подходит едва ли. Во-первых, в силу неразвитого (развивающегося) рынка и нестабильного дохода. Во-вторых, для подобных вложений нужно обладать определенными профессиональными навыками. Тем, кто выбрал или собирается выбрать данный путь, необходимо проштудировать законодательную базу в отношении частного инвестирования, поскольку, к сожалению, на сегодняшний день права "физиков" на фондовом рынке не очень хорошо защищены (см. стр. 31). Что касается облигаций, то они могут быть интересны из-за фиксированных выплат, растущей стоимости и высокой доходности (около 16%). Чтобы впоследствии иметь возможность "вытащить" свои деньги из облигаций, не ожидая их погашения, рекомендуется покупать их лотами не менее чем по 100 штук (в зависимости от выпуска), что примерно соответствует инвестиции в $50 тыс.
Менее рискованными, чем акции, и более доходными, чем облигации, являются ценные бумаги инвестфондов. Они могут быть привлекательным инструментом, но для более длительного (от года) вложения.

Горящие деньги
FOREX -- самое интересное краткосрочное вложение и самый высокий риск потери денег. Управляющие чужыми деньгами трейдеры обещают доход от 5--30% в месяц и иногда не только выполняют, но и перевыполняют свои обещания. Хотя бывают и проигрыши, причем вчистую. Отправляясь на этот рынок за прибылью, нужно помнить, что доходность операций на рынке FOREX зависит от колебания валютных курсов на международном финансовом рынке. В случае международных катаклизмов, которые существенно влияют на колебание валют ведущих стран мира, это может привести как к потере дохода, так и всей суммы инвестиции.
Чтобы снизить риски, можно заранее оговорить с трейдером степень риска и стратегию вложения денег. Заключая договор с валютным торговцем можно оговорить минимальный размер годовых (к примеру, 10%), которые должны быть выплачены при любых раскладах игры.
Кстати, удача или неудача на рынке FOREX на 100% зависит от квалификации трейдера. Узнать о наличии навыков игрока можно, просматривая статистику его сделок и анализируя доходность и убытки от операций за последние годы. Игра на FOREX требует ежедневного контроля над состоянием инвестиций. К слову сказать, такая возможность у инвестора есть -- он может заходить в систему и просматривать результаты игры трейдера, а также вправе остановить его, если тот начал совершать ошибки. Ну и конечно, для выхода на FOREX нужны деньги. Не менее $10 тыс.
Еще один аргумент, говорящий не в пользу надежности игр на FOREX, -- отсутствие на этом рынке денег большинства украинских банков. Профессионалы предпочитают не рисковать своими ресурсами. Это о чем-то да говорит.